HKSI 卷一可以豁免嗎？豁免資格及申請

可以，但只限特定情況，而且大部分新人不符合。卷一（本地監管架構考試）的完全豁免主要適用於：過去三年內曾就同一受規管活動持牌的人、申請臨時牌照的人，以及在香港全職從事監管或合規工作的人。豁免不是向 HKSI 申請，而是由證監會在你的牌照申請中，按個案、按你的保薦公司酌情決定。

豁免由誰批？怎樣申請？

證監會《勝任能力的指引》第 4.4 段列明，豁免屬酌情決定，只適用於個別情況及該保薦公司，不能轉移。牌照申請由你與聘用你的持牌法團聯名經證監會 WINGS-LIC 系統提交，豁免亦由證監會在這份申請中考慮。換言之，你要先有公司聘用，才談得上豁免。

銀行職員屬「有關人士」，由銀行在把名字提交金管局前確保你符合勝任能力要求，並保存紀錄供金管局查核。是否可獲豁免，應先向所屬銀行的合規部門了解。

卷一（法規卷）完全豁免

根據《勝任能力的指引》4.4.3.1 段，以下情況可獲卷一完全豁免：

• 現時或過去三年內持牌，申請的受規管活動在同一角色下適用同一份法規卷；
• 申請臨時牌照；
• 在過去 6 年內最少 3 年於香港全職從事同一受規管活動的監管或合規工作。

此外，第 4.4.3.2 至 4.4.3.7 段列出多種有條件豁免，涉及負責人員、流動專業人士及為牌照加入受規管活動的代表等，條件通常包括完成 5 小時額外持續專業培訓。是否適用要看個別情況，請參閱《勝任能力的指引》原文。

卷七、卷八（業內資格）的豁免

• 完全豁免：現時或過去三年內持牌，申請在同一角色下要求同一業內資格的受規管活動（例如第 1 類代表加第 4 類）；或申請臨時牌照。
• 有條件豁免：現時持牌、過去 8 年內有 5 年相關本地經驗，申請在同一角色下要求另一業內資格的受規管活動；條件包括 5 小時額外持續專業培訓。

另外要分清「豁免」與「毋須考」：持有會計、工商管理、經濟、金融或法律學位（或 CFA、CIIA、CFP 等認可資格）的人，以證監會途徑 A 申請做代表時本來就不需要業內資格卷。但這不是卷一豁免，卷一仍然要考。詳見卷一、卷七、卷八要考邊份？。

一覽：哪些情況可獲豁免？

情況	卷一	卷七、卷八
過去三年內持牌，同一角色加受規管活動，適用同一份卷	完全豁免	完全豁免
申請臨時牌照	完全豁免	完全豁免
過去 6 年內最少 3 年在港全職從事同一受規管活動的監管或合規工作	完全豁免	不適用此項
現時持牌，過去 8 年內有 5 年相關本地經驗，申請要求另一業內資格的受規管活動	視乎情況	有條件豁免（另加 5 小時額外持續專業培訓）
持指定學位或 CFA 等認可資格的新人（途徑 A）	須考	毋須考
剛畢業、沒有上述情況的新人	須考（或獲批六個月寬限期）	按學歷及經驗途徑而定

上表只作概覽，最終以證監會就個案的決定為準。

六個月寬限期：先持牌，後考卷一

證監會可在批出牌照時附加條件，要求你在獲批後六個月內考取法規卷合格。若未能在期限內合格，批准可能失效，牌照亦會失效。這項寬限一般每份法規卷只批一次（《勝任能力的指引》4.4.1.2(b) 及 4.4.1.6 段）。

重點：寬限期只是把考試延後，不是免考。六個月內考不到卷一，牌照可能失效。

重返業界人士

《勝任能力的指引》第 4.4.4 段另設重返業界人士的豁免，涵蓋業內資格及法規卷。具體條件請以證監會最新指引為準，並透過保薦公司向證監會查詢。

另一相關規定是舊成績的認可：證監會期望合格紀錄在申請前不超過三年，但若你在過去三年內曾就該法規卷適用的受規管活動持牌，較舊的卷一成績仍可獲接納。證監會舉例：考過卷一、卷七並在過去三年內持第 1 類牌照的人，加第 2 類時毋須重考。

HKSI 證書是另一回事

證監會的豁免只影響發牌。若你想取得 HKSI 的資格證書，須在考取第一份合格試卷起三年內，完成指定組合的試卷；HKSI 列明證書方面不設任何豁免。

不符合豁免怎麼辦？

卷一共 60 題、90 分鐘，合格分數 70%（即 42 題），2026 年 11 月查閱的香港考試中心報名費為 1,800 港元。HKSI 公佈的卷一合格率在 2025 年 10 月至 2026 年 9 月的十二個月平均為 49.98%，是三份卷中最低。報名安排見HKSI 考試點報名？，溫習重點見卷一指南，也可在 ExamDuck（考牌得）以中英對照練習卷一題目。